Главная страница 1страница 2
скачать файл

Бюллетень исследования металлов
____________________________________________________________________________________________

Ежемесячный журнал о новых развивающихся рынках стали (часть БИЛ Глобального Сервиса Рынка Стали)

Анализ листовой и сортовой стали на развивающихся рынках. Устойчивость повышающихся цен на местном рынке продолжает давать силу развитию цен на листовую сталь во втором квартале на фоне новых развивающихся экономик. Стабильный спрос от строительной и обрабатывающей промышленности соединяются с циклом возобновляемых запасов на уровне конечного пользования, которые удерживают покупательскую деятельность на высоких уровнях. Более высокие цены на скрап и железную руду легко достаются конечным пользователям без особых усилий.
Сложность поставок на рынок сортовой стали стало сейчас очень распространено, производители в области крупных развивающихся восточных экономик ведут борьбу за обеспечение конкурентоспособных цен на стальные заготовки. Объемы экспорта из Китая были не впечатлительными в марте, что позволило производителям заготовок из России, стран СНГ, Ирана значительно повысить цену предложения. Производители сортовой стали продолжают повышать производственные расходы, что является основой для повышения договорных цен на готовую продукцию сортовой стали. Рынок США заинтересован в улучшении до начала второго квартала. Тем не менее, экспортная способность Китая остается примером для всех до конца этого года.

Обзор цен на сталь






Март 2007: цены на сталь на развивающихся и основных рынках (1) (US$/т)

Развивающиеся рынки




Продукция из листовой стали

Продукция из сортовой стали




Горячекатаная сталь

Холоднокатаная сталь

Оцинкован-

ная сталь

Заготовки

Провод


Арматурная сталь

Внутренний рынок Китая

%ежемесячное изменение



530
6%

620
3%

690
7%




432
3%

432
5%

Экспорт Китая


%ежемесячное изменение

535
11%

605
6%

750
6%

470
12%

490
14%

495
10%

Российский экспорт (3)

%ежемесячное изменение



560
11%

640
8%

750
0%

525
14%

590
10%

820
9%

Внутренний рынок России (2)

665

730

890





710

Турецкий экспорт

%ежемесячное изменение



580
0%

625
1%

830
0%

550
15%

590
10%

600
6%

Внутренний рынок Индии

%ежемесячное изменение



600
7%

720
6%

870
2%










Индийский экспорт

% ежемесячное изменение



600
15%

570
6%

840
8%










Основные рынки

Р-н Персидского залива

%ежемесячное изменение



600
6%

620
2%

850
4%

560
14%

600
18%

620
11%

Экспорт Латинской Америки

%ежемесячное изменение



510
1%

600
11%

750
3%

490
10%

510
5%

525
3%

Внутренний рынок США (5)

%ежемесячное изменение



578
0%

683
2%

825
0%




742
0%

639
7%

Внутренний рынок ЕС (в среднем) (6)

%ежемесячное изменение



631
(3%)

749
0%

830
2%





742
0%

780
7%

Японский экспорт

%ежемесячное изменение



510
(4%)

610
(2%)

820
4%







530
3%


Сноски: 1) Цены являются базисными; наиболее распространенный товарный сорт для местных заказов в данном месяце, на будущие поставки, в зависимости от изменения срока реализации заказов;

2) Москва/ Ст. Петербург продавец/ металлургический комбинат; средняя цена $/т;

3) Экспорт оцинкованной стали Темиртау;

4) Стоимость доставки в главный порт Китая /ASEAN;

5) Основные цены металлургических заводов среднего Запада;

6) Установленные Европой закупочные цены.

Существует небольшое беспокойство относительно направления цен в течение короткого периода времени. Достаточно низкие уровни запасов у покупателей из Китая и Азии связаны с дефицитом на Ближнем Востоке, Европа должна поддержать покупательскую деятельность, а также цены в ближайшие 2 месяца. Кроме этого БИЛ ожидает некоторых изменений, особенно во второй половине 2007 года на фоне активного экспорта Китая, который все равно будет частично зависеть от повышенных расходов на изготовление стали.
Прогнозы цен на сталь__________________________________________________________


Цены на экспорт/импорт продукции из листовой стали на развивающихся рынках $/т
___ доставка плит по Черному морю

---- стоимость импортированной горячекатаной стали в Китай



____ стоимость импортированной холоднокатаной стали в Китай

____ доставка бразильской оцинкованной стали


Цены на экспорт/импорт продукции из сортовой стали на развивающихся рынках $/т
___ доставка заготовок по Черному морю в СНГ
____ импорт арматурной стали в р-н Персидского залив
____ стоимость и доставка турецкой арматурной стали




-Оптовые цены возрастают на развивающихся рынках

-Ценовая политика Китая еще не конкретизирована

_Внутренний рынок России занимает прочные позиции

Анализ продукции листовой стали


Цены в Китае возрастают…..

Цены на товары из листовой стали стабилизируются на развивающихся рынках в течении марта. Однако, прибыль не может быть устойчивой везде. Решение о повышении цен со стороны китайских комбинатов не может быть полностью оправдано спросом на внутреннем рынке. Количество запасов низкое, а цены на сырье могут возрасти. Однако при снижении экспортной деятельности, спрос на внутреннем рынке должен был остаться высоким, чтобы не допустить скольжение цен.

И в России, где спрос устойчивый…

Оказывается, в России больше ценовых ограничений, хотя и высокий объемы промышленного производства и строительный бум создают высокий спрос. На данный момент, российские комбинаты продают большее количество продукции из листовой стали отечественным покупателям, чем в течении 2006 года. В связи с этим, цены на внутреннем рынке Турции повысились, а турецким покупателям пришлось заключать торговые сделки с другими странами.



Цены на продукцию из листовой стали на развивающихся рынках в марте 2007 г. (1) ($/т)




Листы

Пластины из горячекатаной стали

Горячекатаная сталь

Холоднокатаная сталь

Оцинкованная сталь

Внутренний рынок Китая(2)

%ежемесячного изменения






550
3%

530
6%

620
3%

690
7%

Китайский экспорт

%ежемесячного изменения










535
11%

605
6%

750
6%

Импорт юго-восточной Азии

%ежемесячного изменения



470

6%


600

5%


530

1%


605

1%


800

0%


Внутренний рынок России





665

730

890

Российский экспорт (Балтийское/ Черное море)

%ежемесячного изменения



480

9%


580

5%


560

11%


640

8%


750

0%


Российский экспорт (Дальний Восток)

%ежемесячного изменения



470

7%





530

5%


610

3%





Украинский экспорт (Черное море)

%ежемесячного изменения



450

5%


565

4%


530

6%


600

9%




Турецкий экспорт

%ежемесячного изменения









580
0%

625
1%

830
0%

Внутренний рынок Индии

%ежемесячного изменения










600
7%

720
6%

870
2%

Индийский экспорт

%ежемесячного изменения









590
13%

570
6%

840
8%

Импорт в регион Персидского залива(стоимость с доставкой)

%ежемесячного изменения





580

1%


600

11%


620

2%


850

4%


Экспорт Латинской Америки

%ежемесячного изменения



460
7%

550
0%

510
6%

600
11%

750
3%

Внутренний рынок средне восточного региона США

%ежемесячного изменения





892

0%


578

0%


683

2%


825

0%


Японский экспорт

%ежемесячного изменения









510
(4%)

610
(2%)

820
4%



Региональные лидеры :Китай





Комбинаты поднимают цены, следуя местным прибылям

Цены на горячекатаную сталь продолжили возрастать в марте на фоне сочетания устойчивого спроса и рыночной спекуляции. В начале месяца, цены на местном рынке на материалы возросли приблизительно с Rmb4 100 / тонн ($ 530/т) до Rmb 150-200 ($ 20-26/т) в середине февраля. В ответ на эти повышения , основные производители, включая Баостил и Шаганг, объявили о значительном повышении цен на второй квартал в своих прейскурантах.

Остальные производители похоже последуют этому примеру, результатом чего могут быть дальнейшие повышения цен на 30$ за поставки горячекатаной листовой стали, до 550$ за тонну до конца месяца.

БИЛ понимает, что эти увеличения не затронут холоднокатаную и оцинкованную. Рыночной основой для этих товаров является менее подходящая, чем для горячекатаной стали, цена. В прошлом месяце цены на холоднокатаную и оцинкованную сталь возросли до Rmb 100-150/т ($14-20/т). Средняя цена на холоднокатаную сталь составляла Rmb 4700-4900/т ($ 610-630/т), в то время как цена на оцинкованную сталь достигла отметки Rmb5380/т ($695/т).

Увеличение цен на горячекатаную сталь на местном рынке в месяц частично объясняется условиями основного рынка. БИЛ понимает, что запасы стали в Китае составляют приблизительно 6,7 млн. тонн, что является остатком от 8,5-9 млн. тонн в прошлом году – скачек в 25%.

Таким образом, ожидается что деятельность по пополнению запасов может сохранить цены на таком уровне в течении короткого промежутка времени. Более того внезапное решение Индии о повышении налога на $7/т на экспорт железной руды стало толчком для повышения цен. Не похоже, что это будет иметь мгновенный эффект на производственные расходы. В Китае есть 40 млн. тонн железной руды, которая ожидает доставки в портах Китая. Этого достаточно, что бы удовлетворить непосредственные нужды. Тем не менее это подкрепило идею о том, что повышение цен было оправданно.



Повышение цен не может быть постоянным.

В настоящее время основной вопрос относительно отечественного рынка Китая заключается в правильности сложившегося впечатления .Согласно некоторым докладам, покупатели возвратились на рынок после двухнедельного периода слабой покупательской активности до и в течении рождественских каникул. Предприниматели из Европы также сообщили о малом количестве торговых предложений на экспорт от основных китайских комбинатов по изготовлению горячекатаной стали, что указывает на то, что китайские комбинаты уверенны в заключении выгодных сделок с отечественными потребителями. Также существуют предположения, что китайские комбинаты вероятно получат преимущество на мировых рынках стали и перерыв в бизнесе, вызванный рождественскими каникулами с целью тестирования внутреннего рынка новыми ценами возрастет.

На данный момент, спрос кажется стабильным, хотя очевидно, что не требуется много усилий , чтобы предложение на внутреннем рынке Китая намного превышало спрос. Два последних события имеют поводы для беспокойства.




  • В январе 2007 в Китае добыча необработанной стали в месяц достигла отметки 38,4 млн. т, годовой прирост на 27,3 % согласно данным IISI. БИЛ считает, что менее 60% общей выработки необработанной стали в Китае составляет горячекатаная листовая сталь. Новые производительные способности в Китае более продуктивны чем в других странах. Только Германия и Испания могли набрать такие же ежегодные обороты, хотя их доля в мировом производстве гораздо меньше. А также данные IISI , свидетельствуют о том, что в Китае производится около 35% общего мирового выпуска необработанной стали в январе 2007 года.




  • Признаки снижения объемов экспорта китайской горячекатаной стали впервые были зафиксированы в июне 2006 года. Экспорт китайской горячекатаной стали в декабре 2006 и январе 2007 снизился на 32,6% и достиг отметки 1,1 млн т, сравнительно с показателем в 1,64 млн т.




Появился риск повышения предложения

2 эти события указывают на то, что в этом году китайский рынок должен получить большее количество обработанной стали чем в 2006 году. На практике, это сложнее, так как китайские комбинаты считают неприемлемым экспортировать столько материалов, - особенно в Западную Европу также как делали это во второй половине 2006 года.

Еще рано говорить о дальнейшем падении цен в связи с резким уменьшением объемов экспорта горячекатаной стали в декабре 2006- январе 2007 года.

Однако, Китай должен пойти на уступки после обвинений со стороны США в оплате нелегальных экспортных субсидий после жалобы, которая была подана МТО. Оба правительства имеют 2 месяца (до начала апреля) для принятия решения. За этим может последовать слушание, до того как МТО утвердит состав присяжных, при условии, что эта жалоба останется в силе.


Снижение налогов все еще ожидается.

Китай не намерен способствовать продолжению этой дискуссии, предсказывали, что китайское правительство предпримет незаконные действия по снижению экспорта. Пока, китайское правительство вынуждено делать так; неуверенность, что это было спровоцировано и покупателями, и производителями, является одним из факторов снижения экспортных поставок с Западной Европы в начале 2007 года. Снижение скидок все еще ожидается, но о принятии таких действий говорится уже реже, чем в начале февраля.

Окончательное решение ожидается либо в конце марта, либо в начале апреля. Забегая вперед, экспорт китайской листовой стали затруднен, так как цены производителей уже не есть такими конкурентоспособными, как в четвертом квартале 2006 года. Цены на продажу горячекатаной стали возросли с €410 -420 /т ($537-550/т) в Северную Европу во время рождественских каникул до €460/т ($602/т) до конца февраля. Предприниматели из Европы ожидают, что предложения китайских комбинатов на горячекатаную сталь, из которых большинство уже сделано – возрастут до 480-490 евро/т ($629-642/т), хотя они и рассчитывают на заключение сделок с покупателями по таким ценам. Их отношения могут изменится к концу марта, если станет известно, что европейские комбинаты смогут увеличить цены поставки горячекатаной и холоднокатаной стали на 30 евро/т ($40/т) во втором квартале. Если все обстоит так, то не похоже на то, что цена, которая существовала на европейском рынке на экспорт китайских материалов, будет наблюдаться еще раз.



Перспективы на рынке китайской листовой продукции

БИЛ ожидает повышение цен на внутреннем рынке аж до начала апреля. До того времени, запасы должны были пополниться, устранив тем самым один из факторов , способствующих покупательской деятельности в этом году. Из-за этого запасы уже были пополнены, китайский рынок не собирается дальше повышать цены, даже если спрос окажется выше ожидаемого. Трудно представить как спрос может быть на равных с постоянно увеличивающейся производственной мощностью Китая. Следовательно, США прогнозирует падение цен на листовую сталь во втором квартале, если отечественные цены однажды изменятся, такие действия повлияют на экспортную политику.



Привлекательные цены на внутреннем рынке России были одной из причин маленьких объемов экспорта
____ цены на горячекатаную сталь на внутреннем рынке (LHS)

–––– наценка на экспортную цену (RHS)



Стабилизация экспортных цен на горячекатаную сталь из России совпадают с ценами на горячекатаную сталь в США
____ Цены на горячекатаную сталь в Средне западном регионе США
____ Цены на экспорт российской горячекатаной стали по Черному морю



Региональный лидер : страны СНГ и Восточной Европы.


Повышенные цены на экспорт в СНГ

Цены на экспорт украинской и российской горячекатаной стали значительно возросли в этом месяце. БИЛ знает о высоком спросе на отечественные товары, особенно в России. Как результат, российские комбинаты уверенны в повышении цен до $60/т на горячекатаную сталь. Сталь из СНГ и Восточной Европе пользуется высоким спросом в Турции, где предприниматели и фирмы, имеющие дело с готовой продукцией столкнулись с повышениями цен со стороны самого крупного объединения стран- производителей стали «Эрдемир». Однако, некоторые покупатели отказались платить цену в $600/т горячекатаной стали, которую предлагали «Северсталь» и ММК.

Материалы были заказаны на комбинате «Кремыковцы» в Болгарии по приблизительной цене $530-540/т за фоб по Черному морю. Было заключено ограниченное количество сделок по цене $550-560/т на российскую сталь за фоб по Черному морю. Цены на российскую сталь также возросли в этом месяце. Известно, что российские комбинаты хотят достичь цены $500/т на товары за фоб по Черному и Балтийскому морям в апреле, что и будет повышением на $40-50/т, по сравнению с предыдущим месяцем. Цены на листовую сталь сопровождались уменьшением количества предложений со стороны Китая, Бразилии и Ирана.



Российские комбинаты думают об удовлетворении внутреннего спроса

Общее повышение цен на экспорт в России является признаком увеличения объемов продукции из листовой стали, которую лучше продавать на отечественном рынке, чем за рубеж. Общий импорт российской листовой стали достиг отметки 3 млн. тонн в 2006 г. Годовой прирост составил 30%. В течение этого же промежутка времени объем экспорта упал на 7%, до 10 млн. тонн. БИЛ считает, что эта тенденция стала более явной в период этого квартала. Это мнение поддерживается сообщениями о том, что российские и украинские производители делают меньшее количество предложений покупателям с Восточной Азии, нежели год назад. К тому же очевидно, что российский экспорт в район Персидского залива замедлился.




Дальнейшее повышение цен возможно.

БИЛ считает, что российские и украинские производители могут получить дальнейшие выгоды в апреле до того, как цены выровняются. Но это произойдет уже после 2 квартала. Показатели указывают на то, что спрос в России останется устойчивым в ближайшее время. Промышленное производство на 8,4% выше, чем было в начале 2006 г. Страна является свидетелем строительного бума. Высокие цены на сырье, особенно на скрап, также свидетельствуют о том, что цены скорее будут возрастать, чем падать.







Диаграмма. Объемы экспорта китайской горячекатаной стали резко упали в январе 2007 г.
____ Объемы экспорта китайской горячекатаной стали в месяц

Диаграмма. Объемы российского экспорта продукции из листовой стали, не включая плиты/листы, резко понизились с июля 2006 г.

скачать файл


следующая страница >>
Смотрите также:
Анализ листовой и сортовой стали на развивающихся рынках. Устойчивость повышающихся цен на местном рынке продолжает давать силу развитию цен на листовую сталь во втором квартале на фоне новых развивающихся экономик
391.43kb.
О международном семинаре для стран СНГ по исчислению индексов потребительских цен
60.35kb.
Об индексе потребительских цен
24.96kb.
Блоковые шифры. Введение
1289.66kb.
"Проблема сокращения бедности в развивающихся странах"
464.21kb.
Справочник базовых цен на проектные работы для строительства объекты жилищно-гражданского строительства
3985.48kb.
Гильотина предназначена для разрезания листовой, низкоуглеродистой стали толщиной не более 1,5 мм, либо иных листовых материалов, цветные металлов пластика и других соответствующей толщины
106.69kb.
Гост 7350. Сталь толстолистовая коррозионно-стойкая, жаростойкая и жаропрочная
10.98kb.
Сборник базовых цен для определения стоимости проектных работ по реставрации и реконструкции зданий и сооружений
105.52kb.
Анализ средних рыночных цен на продовольственную продукцию и гсм за период с 26 сентября по 4 октября 2012 года по рынкам г. Бишкек и по областям Северного региона республики
364.38kb.
Семинар мнтц-армения-2000
257.86kb.
Нефть заканчивается – «большая игра» начинается
54.17kb.